پلتفرم های وام‌دهی رمزارز بر بستر بلاک‌چین

اطلاعات سرمایه گذاری ارائه شده در این صفحه فقط برای اهداف آموزشی است. پانا، خدمات مشاوره یا کارگزاری ارائه نمی دهد، و همچنین به سرمایه گذاران برای خرید یا فروش سهام، اوراق بهادار یا سرمایه گذاری های خاص تشویق نمی کند.
همانند دارایی هایی مانند سهام، خانه و اتومبیل، ارز دیجیتال شما می تواند به عنوان وثیقه برای وام استفاده شود و مانند سایر وام های با پشتوانه، وام های کریپتو (رمزارز) با بهره در مدت معینی بازپرداخت می شوند.

از مزایای وام های کریپتو می توان به دسترسی کوتاه مدت به پول نقد، نرخ بهره پایین، تامین مالی سریع و عدم بررسی اعتبار اشاره کرد. ولی در مقابلِ این مزایای چشمگیر، اگر ارزش نقدی کوین شما کاهش یابد، ممکن است لازم باشد کوین بیشتری را به عنوان ضمانت متعهد شوید، و اگر قسطی به تاخیر بیفتد، ممکن است جریمه هایی در نظر گرفته شود.

با وجود خطرات، وام‌های کریپتو می‌تواند راهی برای دریافت پول نقد بدون نیاز به فروش کوینِ (داراییِ) شما باشد.

وام کریپتو (Crypto Loan) چیست؟

وام کریپتو نوعی وام تضمین شده (دارای پشتوانه) است که در آن دارایی های کریپتو (Crypto Assets) شما به عنوان وثیقه در ازای نقدینگی از وام دهنده استفاده می شود که شما آن را به صورت اقساط پس می دهید. تا زمانی که پرداخت های خود را انجام می دهید و مبلغ وام را به طور کامل پرداخت می کنید، رمز ارز خود را در پایان مدت وام پس می گیرید.

به طور معمول، مبلغ وام کریپتو شما درصدی از ارزش ارز دیجیتالی است که به عنوان وثیقه تعهد (Pledge) می‌دهید، که به آن، نسبت وام به ارزش (LTV) نیز می‌گویند. حداکثر LTV در بین وام دهندگان و بسته به ارز دیجیتال مورد استفاده متفاوت است. برخی از وام دهندگان تا 40 ارز دیجیتال مختلف را به عنوان وثیقه می پذیرند که بیت کوین و اتریوم محبوب ترین آنها هستند.

برخی از وام دهندگان کریپتو نمی‌توانند مستقیماً دلار آمریکا را به شما بدهند، اما به صورت استیبل کوین وامی ارائه می‌کنند که به دلار آمریکا متصل است و معمولاً می‌توان آن را با پول نقد مبادله کرد.

مدت وام می تواند تا پنج سال باشد، و نرخ بهره در مقایسه با وام های شخصی و کارت های اعتباری پایین است، با APR معمولاً کمتر از 10٪.

نرخ بهره سالانه (APR) به سود سالانه تولید شده توسط مبلغی که از وام گیرندگان دریافت می شود یا به سرمایه گذاران پرداخت می شود اشاره دارد.

انواع وام های کریپتو

به طور کلی دو نوع وام کریپتو بر بستر بلاک‌چین وجود دارد. متمرکز و غیرمتمرکز.

• وام‌های مالی متمرکز (CeFi) وام‌های کریپتویی هستند که در آن وام‌دهنده کنترل ارز دیجیتال شما را در طول مدت بازپرداخت دارد. بیشتر وام های کریپتو وام های CeFi هستند.
• وام های مالی غیرمتمرکز (DeFi) به قراردادهای دیجیتال خودکار به نام قراردادهای هوشمند (Smart Contract) متکی هستند تا اطمینان حاصل کنند که شما به الزامات وام پایبند هستید. شما کنترل دارایی‌های رمزنگاری خود را حفظ می‌کنید، اما وام‌دهنده می‌تواند در صورت عدم انجام تعهدات یا به تاخیر افتادن پرداخت اقساط، اقداماتی خودکار علیه حساب شما انجام دهد. وام های کریپتو DeFi می توانند نرخ بهره بالاتری نسبت به CeFi داشته باشند.

در چه مواردی می توان از وام کریپتو استفاده کرد؟

وام کریپتو می تواند به صلاحدید شما، اغلب بدون هیچ گونه محدودیتی از سوی وام دهنده، مشابه وام شخصی، استفاده شود. پول نقد حاصل از وام را می توان برای پرداخت های کلان مانند پیش پرداخت خانه ویا راه اندازی یک تجارت استفاده کرد.

به گفته‌ی تراویس گاتزمایر (Travis Gatzemeier)، یک برنامه ریز مالی معتبر و بنیانگذار Kinetix Financial Planning در نزدیکی دالاس، دریافت وام کریپتو زمانی با عقل جور در می‌آید که شخصی مقدار قابل توجهی از ارز دیجیتال را در اختیار داشته باشد و می‌خواهد بدون نیاز به فروش آن، نقدینگی داشته باشد. اگر نوسانات در بازار کریپتو یا ارزش کوین‌ها برای شما نگران کننده است، برای رسیدن به اهداف مالی خود گزینه های کم خطرتری را در نظر بگیرید.

مزایا و معایب دریافت وام کریپتو

مزایا

• بدون بررسی اعتباری
• تایید سریع و تامین مالی
• عدم نیاز به فروش دارایی های رمز ارز خود
• شرایط منعطف وام
• نرخ بهره پایین
• قابل استفاده برای هر هدفی

معایب

• برای درخواست این نوع وام، حتما باید دارایی کریپتو داشته باشید.
• در صورت کاهش ارزش (افزایش LTV) کریپتوی ضمانت، ممکن است به دارایی اضافی نیاز داشته باشد.
• عدم پرداخت یا عدم پرداخت های متعدد می تواند منجر به انحلال دارایی‌ها (Liquidation) شود.
• وام دهندگان نسبت به بانک های سنتی نظارت کمتری دارند.
• در صورتی که وام دهنده از بین برود یا از ارائه سرویس پا پس بکشد، وام گیرندگان در خطر از دست دادن دارایی کریپتو خود هستند.
• هنگامی که رمزارز خود توسط وام دهنده از نوع متمرکز CeFi نگهداری می شود، دیگر به آن دسترسی ندارید.

چگونه وام رمزارز دریافت کنم؟

برای دریافت وام رمزارز، باید صاحب یکی از ارزهای دیجیتالی باشید که برای وثیقه وام پذیرفته می شوند. نوع ارز برای هر وام دهنده ممکن است متفاوت باشد.

در مرحله بعد، درباره وام دهندگان معتبر تحقیق کنید و شرایط بازپرداخت، زمان تامین مالی و نرخ بهره را مقایسه کنید. هر وام دهنده فرآیند درخواست خود را دارد، بنابراین شرایط و ضوابط را به دقت بخوانید.

برای شروع فرآیند درخواست، یک حساب کاربری در پلتفرم وام دهنده انتخابی خود ایجاد کنید. فرآیند افتتاح حساب را تکمیل کنید که شامل تأیید موجودی دارایی شما می‌شود. وام دهندگان کریپتو نیازی به بررسی اعتبار ندارند.

در ادامه، می توانید با LTV که برای شما مناسب تر است، مبلغ وام و مدت بازپرداخت وام خود را انتخاب کنید. اکثر وام دهندگان ماشین حساب مخصوص خود را دارند تا ببینند چقدر می‌توانید وام بگیرید و مقدار وثیقه مورد نیاز برای مبلغ وام شما چقدر است.

در انتها درخواست وام خود را ثبت کنید. وام‌دهنده‌های کریپتو می‌توانند حساب شما را در عرض 24 ساعت تأیید کرده و مبلغ وام را به کیف پول شما واریز کنند.

خطرات وام های کریپتو

هنگام تصمیم گیری برای دریافت وام رمزنگاری چندین خطر وجود دارد که باید در نظر بگیرید.

• نظارت: نظارت بر صنعت کریپتو توسط قانون گذاران، کند بوده است و مشخص نیست که مقررات آینده چگونه می تواند بر وام دهندگان کریپتو یا وام شما تأثیر بگذارد. شرکت‌های فعال در حوزه بلاک‌چین و رمز ارز، که اعلام ورشکستگی یا محدود کردن دسترسی به حساب کاربران می‌کنند، از جمله خطرات واقعی برای وام گیرندگان است.
• نقض امنیت: جرایم سایبری و هک از خطرات موجود در این بازار هستند. اگر وجوه خود را در یک نفوذ امنیتی از دست بدهید، پرداخت غرامت از سوی وام دهندگان تضمین نمی شود.
• نوسانات: وام‌های کریپتو نیز مشمول نوسانات قیمت کوینِ اصلی هستند و در صورت افزایش LTV، وثیقه اضافی مورد نیاز خواهد بود.
• جریمه های پرداخت های عقب افتاده: وام دهندگان می توانند رمزهای اضافی را از حساب شما خارج کنند یا در صورت عدم پرداخت، دارایی های شما را نقد کنند.

شناسایی یک وام دهنده قابل اعتماد و امن مهم است، به خصوص زمانی که دسترسی به حساب کریپتو خود را به آن‌ها می دهید. نظرات مشتریان را بررسی کنید، پروتکل های امنیتی را بخوانید و در مورد پلتفرم های کریپتویی تحقیق کنید که نوع کوین‌های شما را برای وام می پذیرند.

قبل از وام گرفتن، اطمینان حاصل کنید که پرداخت‌های وام و نوسانات موجود در بازار در بودجه فعلی شما اعمال می‌شود، تا هیچ جریمه‌ای به دلیل نوسانات بازار متحمل نشوید.

جایگزینی مناسب برای وام گرفتن در ازای تامین وثیقه رمزارز

پانا یک پلتفرم هوشمند وام دهی و پس انداز چرخشی است که به کاربران ایرانی امکان می دهد تا در ازای وثیقه گذاری رمز ارز (کریپتو) از وام بدون سود، بهره مند شوند. این اپلیکیشن از انواع مختلف وثیقه های رایج در نظام مالی ایران پشتیبانی می کند، از جمله سفته، چک، خودرو، و رمز ارز.

یکی از ویژگی های مهم پانا، عدم وجود liquidation برای وثیقه های رمزارزی است. در liquidation، در صورتی که ارزش وثیقه کاهش یابد، پلتفرم وام دهنده می تواند وثیقه را به فروش برساند تا کل مبلغ وام را دریافت کند. این امر می تواند برای کاربرانی که وثیقه های نامطمئنی دارند، خطرناک باشد.

در زیر برخی از مزایای خاص وام های با پشتوانه‌ی رمز ارزِ پانا آمده:

• نرخ بهره صفر: پانا وام های رمز ارزی خود را با نرخ بهره صفر ارائه می دهد، که می تواند به صرفه جویی قابل توجهی در هزینه های مالی کاربران منجر شود.
• فرآیند درخواست و دریافت سریع: فرآیند درخواست و دریافت وام در پانا بسیار ساده و سریع است و کاربران می توانند در عرض چند دقیقه درخواست خود را ثبت کنند.
• پلتفرم ایمن: پانا یک پلتفرم کاملاً ایمن است که از فناوری های پیشرفته برای محافظت از اطلاعات و دارایی های کاربران استفاده می کند.
• عدم وجود liquidation: در اپلیکیشن پانا، liquidation برای وثیقه های رمزارزی در نظر گرفته نمی شود.